Callistosporium olivascens var. aerinum (Quél.) Bon, 1976 ou la Collybie olivacée est un champignon de la famille des Biannulariaceae.
Le chapeau mesure 2 à 3 (voire 5) cm. Il est sur un plan collybioïde ou subombiliqué. Il peut être aussi mamelonné. Il est non hygrophane, tomenteux, mat ou glabre à feutré, brun olivâtre, jusqu’à brun sombre au disque. Il devient vert à vert bleu sur la cuticule au contact de NH3.
La marge est abrupte, ondulée, parfois subcannelée, non striée.
Les lames sont espacées, épaisses, ventrues, échancrées, adnées à subdécurrentes, interveinées ou fourchues, subconcolores ou plus jaune olivâtre. Elles deviennent rosé au contact de NH3.
La chair est peu épaisse dans le chapeau, citrine à jaune olivâtre, puis bronzée.
L’odeur et la saveur sont banales, ou herbacées et douces.
Le stipe fait 25-40(-60) × 2-4 mm. Il est lisse à fibrillo-soyeux, subégal, parfois flexueux ou coudé vers la base, plein puis fistuleux, concolore au chapeau sur fond jaune olivâtre. L’extrême base est blanchâtre ou citrin olivâtre.
Les spores mesurent (8-)9-11(-13) × 5-7 µm. Elles sont amygdaliformes, à sommet ogival ou étiré, avec le contenu jaunâtre plus ou moins orangé dans les réactifs basiques.
Les basides font 35-45 × 8-11 µm et sont bi- ou tétrasporiques.
Les cheilocystides sont cylindracées-flexueuses, parfois peu évidentes.
On le trouve surtout sous Cedrus (cèdres), parfois sous Pinus (pins) et Cupressus (cyprès). Il peut être isolés ou par petits groupes.
